CÔNG TY C
(Gi y ch ng nh
thành ph Hà N i c p l

CHÀO BÁN C
PHI U

PH

p s 0101401706 do S K ho
u
i l n th 14 ngày
27/09/2011)

PHI U RA CÔNG CHÚNG VÀ PHÁT HÀNH C
U L T NGU N V N CH S H U

Tên c phi u:

C phi u Công ty C ph n Simco

Mã ch ng khoán:

SDA (sàn HNX)

Lo i c phi u:

C phi u ph thông

M nh giá:

CÔNG TY C
Tr s chính:

n h u theo t l 3:2.

N
PH N CH NG KHOÁN IB
T ng 8, S

i Hành, Qu

Tp. Hà N i.
n tho i:
T

(84-4) 4456 8888

Fax: (84-4) 3978 5380

CH C KI M TOÁN

CÔNG TY TNHH KI
Tr s chính:
n tho i:

S 02
(84-8) 35472972

N A&C
ng 2, qu n Tân Bình, TP. HCM.


R i ro v qu n tr

c thù ..............................................................................................................10
t chào bán, c a d án s d ng v

ct

t chào bán ...............11

qu n lý phát sinh t vi c quy mô v n c a công

ki n t
2015 2016. ...............................................................................................................15
7.

R

................................................................................................ 15

8.

R i ro khác ..................................................................................................................16

II. NH
I CH U TRÁCH NHI
I V I N I DUNG B N
CÁO B CH ........................................................................................................................17
1.


m gi t 5% tr lên v n c ph n c a Công ty; Danh sách c
sáng l p và t l c ph n n m gi
uc
a Công ty. .....................24

5.

Danh sách nh ng Công ty m và Công ty con c a t ch c phát hành, nh ng công ty
mà t ch
m gi quy n ki m soát ho c c ph n chi ph i, nh ng
công ty n m quy n ki m soát ho c c ph n chi ph
i v i t ch c phát hành ....... 25

6.

Gi i thi u v

7.

Ho

8.

Báo cáo k t qu ho
ng s n xu
n nh t và lu k
n
quý g n nh t ................................................................................................................34

9.

p theo ...................................................................67
n v k ho ch l i nhu n và c t c ...................................68

17. Thông tin v nh ng cam k

c hi n c a t ch c phát hành ..........................69

18. Các thông tin, các tranh ch p ki n t ng liên quan t i Công ty mà có
n
giá c c phi u chào bán .............................................................................................69
V.

C

PHI U PHÁT HÀNH........................................................................................70

1.

Lo i c phi u: ...........................................................................................................70

2.

M nh giá: ..................................................................................................................70

3.

T ng s c phi u d ki n phát hành ...........................................................................70

4.


n chuy

ng............................................................75

12. Các lo i thu có liên quan ........................................................................................... 76
13. Ngân hàng m tài kho n phong to nh n ti n mua c phi u......................................77
VI. M C
1.

M

2.

......................................................................................................78
thi ....................................................................................................... 78

VII. K HO CH S
1.

......................................................................................... 78

D NG S

T ng ngu n v n d ki

TI

CT
ct


1.

T ch c ki m toán ......................................................................................................89

2.

T ch

n ............................................................................................................ 89

IX. PH L C...................................................................................................................90


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

N

I.
Các nhân t có th

ng tr c ti p ho c gián ti p t i k t qu ho

ng kinh

doanh c a Công ty và/ho c giá c ch ng khoán c a Công ty.
1.
S phát tri n c a n n kinh t s


c trong xã h

u chi tiêu trong xã h

nghi

ng
ng
ng công

a cá nhân và pháp nhân trong n n kinh t .
Bi u 1: T l

2014

10.00%
9.00%
8.00%
7.00%
6.00%
5.00%
4.00%
3.00%
2.00%
1.00%
0.00%
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014

Ngu n: T ng c c Th ng kê
T CH


ng tr c ti p t t

ng s n, nên Công ty s

ng c a n n kinh t th gi i và kinh t Vi t

Nam.
Theo báo cáo c a Qu ti n t qu c t d

ng kinh t toàn c u trong

2015 là 3,5% và s
ng

Con s này ph n ánh s

các n n kinh t phát tri

phát tri n và th

p s s t gi

ng

ng m i n i. Báo cáo ghi nh

ng toàn c

y b i s ph c h i c a các n n kinh t phát tri n, d báo s


d

um
m ph

c d ch v

m ph

S h i ph c c a n n kinh t Vi t Nam

quan tr

chuyên gia kinh t th ng nh

t ra m

các

ng 6,2% trong

t Nam s s m th c hi n các cam k t theo các Hi p
nh m i ký k t và tham gia C
thu n l
quý I
là m

yt
t m c 6,28%,

1.2 L m phát
Các r i ro trong tài chính doanh nghi

ng g n li n v i bi

ng c a l m phát.

Bi u 2: T l l m phát c a Vi

- 2014

Ngu n: T ng c c Th ng kê
n 2002

2014, t l l

n

c cao nh
18,9% gây

ng nghiêm tr

các doanh nghi
qu ho

n 2002 -

n ho



k t

bình quân m i tháng CPI ch

c,
i th p
.

u

% so v i cu i

T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

8


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

Các doanh nghi p có ho

ng kinh doanh b

C ph n Simco


cho khách hàng d a trên nh ng d báo v tình hình l m phát.
1.3 Lãi su t
Hi n nay,

c Vi t Nam ti p t

u hành chính sách lãi su t

ng gi m d n, phù h p v i di n bi n kinh t

nt

c bi t là l m

gi m m t b ng lãi su t cho vay, góp ph n tháo g
nói chung và các doanh nghi p nói riêng. T
su

n kinh t
n nay, m t b ng lãi

m m nh, t

c có th ti p c n

c v n vay v i chi phí lãi vay r
2011, lãi su t cho vay th
m nh xu ng ph bi n

m c lãi su t trên 20% nh

c th c hi n b ng ngo i t và t giá h i

ng b t l i cho doanh nghi p.

Công ty th c hi n m t s giao d ch có g c ngo i t . Do v y các bi
i chi phí s n xu
2.

ng t giá h i

ng Vi t Nam) c a Công ty.

pháp
Ho

ng s n xu t kinh doanh c a Công ty ch u s chi ph i b i h th ng pháp lu t

và chính sách c

c, bao g m: Lu t Doanh nghi

v ch ng khoán, các chính sách thu , các cam k t h i nh p, các lu t v
T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

n pháp lu t
i lao
9


ct

ng s n, nh

ng

n khích hay h n ch , các chính

sách v thu . B t k m t s
n ho

u có th

ng s n xu t kinh doanh c a Công ty, gây ra bi

nh

ng trong l i

nhu n.
Tuy nhiên, hi n nay h th ng Pháp lu t Vi t Nam v
thi n nên s

i v chính sách luôn có th x y ra, s

nh ng thu n l

i có th

t o ra nh ng b t l i cho ho


ng xu t kh u
c ho

Trong th i gian g

ây, tình tr

ng

ng b tr n là v

n i c m không ch

i v i các Công ty làm d ch v xu t kh

i v i các Ban

ngành ch
Ho

c này ti m n r i ro b phá v các h

ng, gi m doanh thu và uy tín c

ng xu t kh u lao

i v i các b

c ngoài. Vi c

c
n ch m t ph n

r i ro cho Công ty.
T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

10


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

3.2 R i ro

n ho

Kinh doanh b

ng kinh doanh b

ng s

Công ty.

ng s n

t trong nh


N

gi m thi u r i ro này, công

các công trình th c hi n, theo dõi ch t ch chi phí d

y

m nh công tác thu n t khách hàng.
4.

R i ro c

t chào bán, c a d án s d ng v

4.1 R i ro c

ct

t chào bán
t phát hành này, Công ty C ph n Simco

4.367.752 c phi u

ki n phát hành thêm

n c ph n t ngu n v n ch s h u cho c

h u theo t l 3:1 và chào bán 8.735.506 c phi u cho c


c hi n quy n mua c phi u chào bán thêm,
y quy n cho H

ng khác (k c các c
nh

ng Qu n tr quy

a Công ty có nhu c

h u c ph n) theo

u ki n phù h p v i giá không th
ng th i, H

ng qu n tr

nh phân ph i cho các
n h u.

c quy n xin phép

y ban Ch ng khoán

c gia h n th i gian chào bán n u th y c n thi t.
ng h p ti p t c phân ph
ph i h t thì Công ty th c hi

n không phân


B ng 01: K ho ch s d ng v n

ct

t chào bán
ng

L y t s ti n thu
TT

c t chào bán

N i dung

cho c

n

L y t ngu n ngu n
v n ch s h u

n

C ng

31/12/2014

h u
d


tr ng t i Yên Bái
D
2

bi

m

Nayputaung

Rakhine

-

Myanmar
B sung v
3

v

ho

ph c
ng s n xu t kinh

doanh c a Công ty
T ng c ng

Các d án

CÔNG TY C PH

B N CÁO B

N

5.
t chào bán c ph n cho
g m: (i) thu nh p ròng trên m i
sách trên m i c ph n, (ii) t l n
ngày giao d
ng quy

c
n h u xu t hi n r i ro pha loãng, bao
c ph n EPS (Earning Per Share) và giá tr s
m gi và quy n bi u quy t; (iii) giá tham chi u t i
n mua c phi u chào bán thêm.

(i) V EPS và giá tr s sách
S khác bi t v t
s có
-

n ch s

ng c a l i nhu n và v n ch s h u c a Công ty
s sách c a Công ty, c th

Thu nh p ròng trên m i c ph n


ki n (3)=(1)+(2):

26.206.516

sau khi phát hành
S

ng c ph

19.654.887

(4)={(1) + (3)}/2
L i nhu n sau thu
ng

ki

c khi chào bán (6)=(5)/(1):
EPS sau khi chào bán (7)=(5)/(4):
-

ng) (5): 39.898.000.000
3.044

ng/c phi u

2.030

ng/c phi u

=
13.103.258
= 14.549

T i th

ng/c ph n)

m 31/12/2014, giá tr s sách trên m i c ph n c a Công ty là

14.549

ng. T i th

mk

h u th

t chào bán, n u t
ng c ph

n ch s

t chào bán thì giá tr s sách

trên m i c ph n s gi m.
(ii) V t l n m gi và quy n bi u quy t
T l n m gi

n bi u quy t c a c


ng/cp

Ptc: là giá tham chi u c phi u trong ngày giao d

ng quy n

mua c phi u chào bán thêm.
-

PRt-1: 14.000

ng/c phi u (Giá gi

ngày giao d
-

c

ng quy n).

I1: là t l v

-

nh c a SDA t i ngày giao d

h quy n mua c phi u (I1 = 2/3)
ng/c phi


N

6.
131.032.580.000
2015

262.065.160.000

2016.

6.1 R i ro v qu n tr Công ty
Qu n tr công ty t

ng trong vi

doanh nghi p. Qu n tr
c, H
ng Qu n tr , các c

y s phát tri n c a

n m i quan h gi a Ban T ng Giám
ng bên có quy n l i liên quan t o nên

ng và s ki m soát công ty.
Ch
không mua h

n là phát hành c phi u cho c
l th c hi n quy n cao (t l 3:2) nên kh

t i v i các ngành ngh s n xu t kinh doanh truy n th ng. Vi
n lên g p hai
l n t 131.032.580.000 ng lên d ki n 262.065.160.000 ng s t o nên nh ng áp
l cl
i Công ty có th ph
u ch
ng ho
ng và m
r
i hi u qu
ng v i quy mô v n m i.
g p r i ro trong quá trình tri n khai ho
qu
p v i yêu c u phát tri n m
u này có th
ng
n k t qu kinh doanh và s phát tri n c a Côn
7.
Trong các công ty liên k t, Công ty C ph
Công
ty c ph n R u Vi t Nam - Thu
i n (tên g i t t là VNS) v i t l v n th c góp
n 31/12/2014 là 42,8%. Công ty VNS
g p r t nhi
khi Nhà
máy b
u i vào ho
ng do s n ph m không thâm nh
c th
ng. Ngày


c ngày

C n c Thông t s 228/2009/TT-BTC ngày 07/12/2009 c a B

ng

d n vi c trích l p và s d ng các kho n d phòng gi m giá hàng t n kho, d phòng
t n th t các kho
phòng n ph
phòng b o
hành s n ph m, hàng hóa, công trình xây l p t i doanh nghi p. Theo ó, i u ki n
trích l p d phòng ph i thu khó òi là c n c vào tu i n quá h n c a các kho n n
ho c d ki n m c t n th t có th x y ra (n ph i thu ch a quá h n nh ng khó có kh
n ng thu h i).
V i t cách là c ông sáng l p, ng th i tr c ti p tham gia vào vi c àm phán
chuy n giao Công ty VNS cho các i tác ang quan tâm, Công ty c ph n SIMCO
Sông à xác nh kho n g c cho Công ty VNS vay v n có
c s thu h i.
i
chi u v i các i u ki n v trích l p d phòng ph i thu khó òi theo Thông t
228/2009/TT-BTC ngày 07/12/2009 c a B Tài chính, t i th i i m 31/12/2014
kho n n g c cho VNS vay 5.006.330.196 ng không ph i trích l p d phòng ph i
thu khó òi.
8.
Các r i ro n m ngoài kh
t, h a ho n, chi n tranh,
nhi
n ho
ng c a Công ty.

II.

1.
CÔNG TY C

PH N SIMCO

Ông Chu Minh Tu n

Ch c v : Ch t ch H

Ông Nguy n Thi n M

Ch c v : T ng

ng Th

ng

Bà Ph m Th Hi u

Ch c v

ng qu n tr
c

ng Ban ki m soát

Ch c v : K to



c th c hi n m t cách h p lý và c n tr ng d a trên

các thông tin và s li u do Công ty C ph n Simco

T CH

n v i Công ty C ph n

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

cung c p.

17


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

N

III.
Các t ho c nhóm t vi t t t trong B n cáo b ch này có n
UBCKNN

U ban Ch

T ch c phát hành



BKS

Ban ki m soát

CTCP

Công ty c ph n

BCTC

Báo cáo tài chính

SXKD

S n xu t kinh doanh

CBCNV

Cán b công nhân viên
tính
Vi

ng

Ngoài ra, nh ng thu t ng khác (n u có) s
Doanh nghi p s

nh trong Lu t



n th n là Trung tâm H
c thành l p theo Quy

qu n tr T

c

nh s

a H

ng

vào ngày 31/10/1997. Ngày 05/06/2000, Trung tâm

H

c nâng c p thành Công ty Cung ng nhân

l c qu c t

nh s

aH i

ng qu n tr T
Chuy

i s h u thành công ty c ph n

i chúng

Công ty c ph n Cung ng nhân l c qu c t
thu

c ch p

ch c phi u theo quy

nh s

-TTGD c

c

Trung tâm giao d ch ch ng khoán Hà N i vào ngày 29/11/2006.
phi u c a Công ty v i mã ch ng khoán SDA chính
th

c giao d ch t i Trung tâm giao d ch ch ng khoán Hà N i. Ngày 18/06/2007

Công ty chính th

ph
ph
i chúng v i U ban Ch

T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

i

Gi y ch ng nh

Gi

m i V n Phúc,

p s 0101401706 do

S K ho

nh ph Hà N i c p l

u vào

i l n th 14 ngày 27/09/2011
131.034.260.000

ng

V n th c góp:

131.034.260.000

ng

n tho i:

(+84-4) 35520402

14 ngày

27/09/2011, ngành ngh kinh doanh ch y u c
- Ho
- D ch v

T CH

ng xu t kh

ng;

n du h c;

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

20


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

N

- Xu t kh u và kinh doanh: V
t b công ngh xây d ng, máy móc thi t b
li u s n xu
u tiêu dùng; Xây d ng các công trình dân d ng, công nghi p,
giao thông;


- Thành l
các ngành kinh t qu

n t vi n

i, trung tâm nghiên c u ng d ng ph c v cho
c;

- Nghiên c u ng d ng và chuy n giao công ngh ph n m m và phát tri n công
ngh tin h c;
-

n nghiên c u ng d ng phát tri n và chuy n giao công ngh k thu t cao;

- Thi t k , thi công, l
t, b o trì, b
ng h th ng m ng và thi t b máy tính,
n t , tin h c, vi n thông, truy n thông (Không bao g m d ch v thi t k công
trình);
- S n xu t và kinh doanh thi t b v t li
- S n xu

n;

c gi

c tinh l c;

- S n xu t và kinh doanh các lo i hóa ch t (Tr hóa ch


N

22


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

N

3.
3.1.

ih

ng c

ih

ng c

nghi

nh cao nh t c a Công ty theo Lu t Doanh

ul c

ih


ng qu n tr

H

ng qu n tr

quy

n tr c a Công ty, có quy

nh m i v

nm

thu c th m quy n c

ih

qu n tr có nhi m v quy

n l i c a Công ty tr nh ng v n

ng c

nh chi

c y quy n. H

c phát tri n c a Công ty; xây d ng các k

Ông Nguy n Thi n M

-

Thành viên H

ng qu n tr

Ông Võ Anh Linh

-

Thành viên H

ng qu n tr

Ông Nguy

-

Thành viên H

ng qu n tr

-

Thành viên H

ng qu n tr


u Ban ki m soát

m:
T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

23


CÔNG TY C PH

B N CÁO B

ng Th

ng

-

ng Ban ki m soát

Ông Hà Quang Nhân

-

Thành viên Ban ki m soát

Ông Nguy



Ông Nguy n Thi n M

-

T ng

Ông Nguy n Ng c Th ch

-

Phó T ng

c

Ông Nguy n Tr

-

Phó T ng

c

t

3.5.

c-

i di n theo pháp lu t


Tên c
Công ty c ph
Xây d

a ch

n

Pháp Vân, Hoàng Li t,
Hoàng Mai, Hà N i

S c ph n
T l
s h u
v n góp (%)
1.003.040

7,65

(Ngu n: Công ty C ph n Simco

T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

)

24


a Công ty t i ngày 23/03/2015
T l s
S

ng

ng

S

c

ng c
phi u

h u/ V n
c ph n
(%)

1

C

ch c

36

6.860.474

52,3563

3

-

c

2.132

6.164.687

47,0464

-

c ngoài

48

78.097

0,5960

1

168

0,0013

2.217


Không có
T CH

N: CÔNG TY C PH N CH NG KHOÁN IB

25