Mục lục
Trang
Lời mở đầu . 2
Chơng I: Một số lý luận cơ bản về vốn . 3
I . Vốn trong hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp : 3
1.1 khái niệm và đặc điểm cơ bản vốn 3
1.2 Vai trò của vốn 3
II. Phân loại vốn trong doanh nghiệp 4
2.1 Vốn cố định : 4
2.2 Vốn lu động : 4
III. Quản lý và sử dụng vốn trong doanh nghiệp : 6
3.1Quản lý vốn cố định . 6
3.2Quản lý vốn lu động . 7
IV. Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn : 7
Chơng II. Phân tích tình hình sử dụng vốn của công ty cổ phần
ôtô khách Hà Tây . 9
I. Khái quát về công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây . 9
11. Giới thiệu khái quát về công ty . 9
12. Đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty . 9
II. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn cuả công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây : 13
2.1. Khái quát tình hình tài chính của công ty . 14
2.2. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty . 18
Chơng III.Một số biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của công ty cổ phần
ôtô khách Hà Tây . 26
I. Mục tiêu và phơng hớng của công ty trong thời kỳ tới ( 2003 2005 ) . 26
II .Những mặt hạn chế trong việc sử dụng vốn của công ty . 27
III.Những biện pháp khắc phục nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn ở công ty
cổ phần ôtô khách Hà Tây. 28
Kết luận . 29
Tài liệu tham khảo . 30

Chơng III: Một số biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của công ty cổ phần ôtô
khách Hà Tây .
Phần kết luận .
Em xin chân thành cảm ơn tiến sỹ Nguyễn Đình Huấn và các thầy giáo trong
khoa , cùng toàn thể các cô chú trong công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây đã tận tình
giúp đỡ em để em hoàn thành chuyên đề này . Tuy nhiên do trình độ của bản thân
còn hạn chế , chắc chắn trong chuyên đề này không thể tránh khỏi sai sót và kiếm
khuyết . Em rất mong nhận đợc sự góp ý của các thầy cô .
Em xin chân thành cảm ơn .
Hà nội , tháng 6 năm 2003
Sinh viên :
Nguyễn xuân Hùng

3

Chơng I: Một số lý luận cơ bản về vốn
I . Vốn trong hoạt động doanh nghiệp :
11.Khái niệm và đặc điểm vốn .
Vốn trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp đợc biểu hiện bằng thớc
đo giá trị ( bằng tiền ) của toàn bộ các tài sản cố định ( máy móc , thiết bị , nhà x-
ởng ..) các loại tài sản lu động và tài sản dự trữ ( nguyên vật liệu , công cụ lao động
nhỏ , thành phẩm tồn kho ..) các khoản đầu t xây dựng cơ bản dở dang , vốn bằng
tiền và các loại tài sản nằm trong thanh toán .
Trong quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh vốn thờng xuyên chuyển hoá từ hình
thái này ( tiền tệ ban đầu ) sang hình thái hiện vật nh : t liệu sản xuất , thành phẩm ..
và cuối cùng lại chuyển hoá ngợc lại ( tái sản xuất) . Hình thái vật chất của vốn là
toàn bộ vật t , tài sản có giá trị dùng trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh
nghiệp . Trớc xu thế kinh tế hội nhập toàn cầu hoá hiện nay , Đảng và nhà nớc ta đã
đề ra chủ chơng và đờng lối phát triển nền kinh tế hàng hoá nhiều thành phần vận
động theo cơ chế thị trờng có sự quản lý của nhà nớc định hớng đi lên chủ nghĩa xã

cấp nguyên vật liệu . Bên cạnh đó vốn còn đóng vai trò quan trọng trong qúa trình
sản xuất và lu thông hàng hoá .
Nh vậy mỗi doanh nghiệp cần phải có một lợng vốn nhất định dới dạng tiền tệ , dới
dạng tài nguyên đã đợc khái thác,hoặc một số lợng nhất định sở hữu về trí tuệ , bản
quyền phát minh .. . Ngày nay nguồn vốn đó có thể chuyển hoá cho nhau và biến
thành tiền mặt trong những điều kiện nhất định . Đồng thời dựa vào khả năng của
vốn các doanh nghiệp mới có khả năng thực hiện vai trò của mình và hoạt động đem
lại hiệu quả kinh tế cao .
II. Phân loại vốn trong doanh nghiệp :
5

Vốn có thể phân loại thành nhiều cách khác nhau : phân theo nguồn tài trợ , theo thời
gian sử dụng Nh ng để thuận lợi cho việc nghiên cứu phân tích hiệu quả sử dụng
vốn trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp thì phân loại theo đặc
điểm luân chuyển của vốn sản xuất thì vốn đợc chia ra thành hai loại vốn cố định và
vốn lu động .
2.1 .Vốn cố định :
Vốn cố định là một bộ phận của vốn sản xuất kinh doanh , là vốn đầu t vào tài sản
cố định .Vì tài sản cố định tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất , sau mỗi chu kỳ kinh
doanh nó bị hao mòn một phần nhng vẫn giữ đợc hình thái vật chất ban đầu nên giá
trị của tài sản đợc thu hồi dần khi tiêu thụ sản phẩm . Nh vậy vốn cố định dịch
chuyển dần từng phần ,và đợc thu hồi dần từng phần sau mỗi chu kỳ kinh doanh .
Trong điều kiện nền kinh tế thị trờng , các tài sản cố định của doanh nghiệp cũng đợc
coi nh một loại hàng hoá nh mọi hàng hoá thông thờng khác . N ó không chỉ có giá
trị mà còn có giá trị sử dụng . Thông qua mua bán ,trao đổi các tài tài sản cố định có
thể đợc chuyển dịch sở hữu và quyền sử dụng từ chủ thể này sang chủ thể khác trên
thị trờng . Trong doanh nghiệp quốc doanh , vốn cố định là phần vốn do nhà nớc đầu
t mua sắm các loại tài sản cố định dới hai hình thức : ngân sách cấp phát và vay
ngân hàng . Việc quản lý có hiệu quả vốn cố định đợc coi là một trọng điểm của
công tác tài chính doanh nghiệp .

các khoản nợ ngắn hạn .
Phù hợp với đặc điểm của tài sản lu động , vốn lu động của doanh nghiệp cũng
không ngừng vận động qua các giai đoạn của chu kỳ kinh doanh : dự trữ và lu
thông .Quá trình này diễn ra liên tục và thờng xuyên lặp lại theo chu kỳ và đợc gọi là
quá trình tuần hoàn ,chu chuyển vốn lu động . Qua mỗi giai đoạn của chu kỳ kinh
7

doanh vốn lu động lại thay đổi hình thái biểu hiện , từ hình thái vốn tiền ban đầu
chuyển sang thái vốn vật t hàng hoá dự trữ và vốn sản suất , rồi cuối cùng lại trở về
hình thái tiền tệ ban đầu . Sau mỗi chu kỳ tái sản xuất vốn lu động hoàn thành một
vòng chu chuyển .
Sơ đồ phân loại vốn trong doanh nghiệp

III.Quản lý và sử dụng vốn có hiệu quả :
3.1. Quản lý vốn cố định :
Bố trí các dây chuyền sản xuất , khai thác hết công suất của máy móc , nâng cao hiệu
quả sử dụng trang thiết bị , bố trí phù hợp với diện tích sản xuất giảm chi phí giá
thành sản phẩm .
8
Vốn của doanh nghiệp
Vốn cố định Vốn lu động
Tài sản cố
định hữu hình
Tài sản cố
định vô hình
Nhà
cửa
kho
tàng
Máy

phẩm
dở
dang
Nửa
thành
phẩm

Xúc tiến các biện pháp có hiệu quả để xử lý triệt để tài sản không cần dùng chờ
thanh lý , nhằm thu hồi vốn cố định để bổ sung thêm vào vốn sản xuất kinh doanh .
Phân cấp quản lý theo tài sản cố định cho các phân xởng , bộ phận trong nội bộ công
ty nhằm nâng cao trách nhiệm vật chất trong việc quản lý , chấp hành nội quy,quy
chế sử dụng , bảo dỡng , sửa chữa tài sản cố định :
+) Định mức hợp lý cho từng máy móc thiết bị .
+) Kịp thời điều chỉnh giá trị tài sản cố định khi có trợt giá .
+) Trích khấu hao do nhà nớc quy định .
3.2. Quản lý vốn lu động :
Xác định đúng nhu cầu vốn cần thiết cho từng kỳ sản xuất kinh doanh . Nếu không
tính đúng nhu cầu vốn lu động sẽ dẫn đến tình trạng thiếu vốn , doanh nghiệp gặp
nhiều khó khăn và khả năng thanh toán sản xuất bị ngừng trệ nhng nếu thừa sẽ dẫn
đến lãng phí và giảm tốc độ luân chuyển vốn . Tổ chức hoàn thành kế hoạch sản xuất
và tiêu thụ sản phẩm tránh gây ứ đọng vật t , hàng hoá vì nó sẽ làm phát triển định
mức , dự trữ vật t hàng hoá . Rút ngắn chu kỳ sản xuất bằng cách đa kỹ thuật và công
nghệ hiện đại vào sản xuất để nâng cao năng xuất lao động , chuyên môn hoá sản
xuất , tổ chức tốt quá trình lao động , tăng cờng kỷluật sản xuất nhằm rút ngắn thời
gian gián đoạn trong sản xuất .
Thực hiện kiểm tra , kiểm soát tình hình bảo quản và sử dụng vốn lu động ở mọi
khâu của quá trình sản xuất . Xây dựng mối quan hệ bạn hàng đối với các khách
hàng trong và ngoài nớc để kêu gọi đầu t trong các giao dịch tài chính tiền tệ với
khách hàng phải tổ chức tốt quá trình thanh toán , tránh và giảm khoản nợ đến hạn
hoặc quá hạn cha đòi đợc . Đồng thời cũng không để trạng công nợ dây da không có

Chỉ tiêu này cho biết một đồng vốn sản xuất đa vào sản xuất kinh doanh mang lại
bao nhiêu đồng lợi nhuận .
4.3. Chỉ tiêu phản ánh tốc độ luân chuyển của vốn lu động:
Công thức :
Tổng mức luân chuyển vốn
Hệ số luân chuyển vốn lu động =--------------------------------
Vốn lu động bình quân
10

Tổng mức luân chuyển = Tổng doanh thu tiêu thụ Thuế doanh thu .
Vốn lu động bình quân
Mức đảm nhiệm vốn lu động =------------------------------
Tổng mức luân chuyển
Tổng thời gian kỳ phân tích
Kỳ luân chuyển của vốn lu động =----------------------------------
Tổng mức luân chuyển
Tất cả chỉ tiêu trên đều nhằm phản ánh trình độ tốc đọ tổ chức quản lý sản xuất , tài
chính , chất lợng hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp .
11

Chơng II.
Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây .
I.Khái quát về công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây :
1.1Giới thiệu khái quát về công ty :
Công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây là công ty thuộc sở giao thông vận tải tỉnh Hà
Tây quản lý .Quá trình hình thành của công ty rất lâu , xí nghiệp chuyên doanh
vận tải hành khách Hà Tây ( thành lập ngày 13 tháng 07 năm 1968 theo quyết
định số 1443/TTQL của uỷ ban nhân dân tỉnh Hà Tây ) là tiền thân của công ty
cổ phần ôtô khách Hà Tây ngày nay . Công ty cổ phần ôtô khách Hà Tây đợc
thành lập ngày 12

khách,phục vụ ăn uống hành khách .
12

-Đại lý bán lẻ xăng dầu .
Về cơ cấu vật chất của công ty , có trụ sở điều hành và dịch vụ (gồm một nhà bốn
tầng và một nhà hai tầng ) có một phân xởng bảo dỡng sửa chữa chia làm ba khu
vực sản xuất .
Có bộ máy quản lý hoàn chỉnh từ hội đồng quản trị công ty đến các tổ sản xuất
với tổng số 382 cán bộ công nhân viên .

Sơ đồ cơ cấu bộ máy quản lý của công ty cổ phần xe khách Hà Tây
Về địa bàn hoạt động gồm 22 tỉnh ,thành phố hầu hết từ Nình Bình trở ra phía bắc
với 69 luồng tuyến xe khách ( có 19 tuyến nội tỉnh , 5tuyến liên tỉnh ) .Tuyến xa nhất
có cự ly 340 km,gần nhất (nội tỉnh ) là 29 km. Có 92 xe tham gia kế hoạch đã đảm
bảo ổn định và đáp ứng nhu cầu của hành khách đi lại . Với nhiệm vụ đó , hàng năm
công ty đều hoàn thành toàn diện các chỉ tiêu kế hoạch sản xuất kinh doanh với tốc
độ tăng trởng từ 5 đến 6 %.
Trong 3 năm (2000-2002) bớc phát triển lớn nhất của công ty là từ doanh nghiệp nhà
nớc chuyển thành công ty cổ phần , mỗi cán bộ công nhân viên đã trở thành cổ
13
Hội đồng quản trị
Giám đốc điêù hành
Phòng kế hoạch Phòng tổ chức Phòng kỹ thuật
Phân x-
ởng cơ
khí
Cửa
hàng
xăng
dầu