B GIÁO DC VÀ ÀO TO
TRNG I HC KINH T TP. H CHÍ MINH



HUNH TH TUYT MAI NH HNG CA NNG LC TÀI CHÍNH N
S PHÁT TRIN THNG HIU CA NGÂN
HÀNG THNG MI C PHN Á CHÂU

Chuyên ngành: Kinh t tài chính – Ngân hàng
Mã s: 60.31.12

LUN VN THC S KINH T NGI HNG DN KHOA HC: TS. NGUYN VN LNG
THÀNH PH H CHÍ MINH – NM 2011
LI CAM OAN Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cu ca riêng tôi. Các s liu, kt qu
nêu trong lun vn này là trung thc và cha tng đc công b.

TP. H Chí Minh, ngày 22 tháng 12 nm 2011
Tác gi lun vn

Tác gi
 lun vn
Hunh Th Tuyt Mai




MC LC
DANH MC CÁC T VIT TT
DANH MC BNG, BIU , PH LC
LI M U
CHNG 1: TNG QUAN V THNG HIU NGÂN HÀNG VÀ NNG
LC TÀI CHÍNH NH HNG N S PHÁT TRIN THNG HIU
CA NGÂN HÀNG THNG MI 1
1.1. TNG QUAN V THNG HIU 1
1.1.1. Khái nim thng hiu 1
1.1.2. Các thành phn ca thng hiu 1
1.1.2.1. Phn lý tính và phn cm tính 1
1.1.2.2. Phn đc đc và phn không đc đc 2
1.1.3. Chc nng ca thng hiu 2
1.1.4. Vai trò ca thng hiu 4
1.1.5. Giá tr thng hiu 5
1.1.5.1. Giá tr thng hiu 5
1.1.5.2. Các yu t cu thành giá tr thng hiu 5
1.1.5.3. Li ích ca giá tr thng hiu 6
1.2. THNG HIU NGÂN HÀNG THNG MI VÀ NNG LC TÀI
CHÍNH NH HNG N S PHÁT TRIN THNG HIU CA NGÂN

2.1.1. S hình thành và phát trin Ngân hàng TMCP Á Châu 26
2.1.2. Chc nng hot đng kinh doanh 26
2.1.3. C cu t chc hot đng 27
2.1.4. Nhng thành qu đt đc v thng hiu Ngân hàng TMCP Á Châu
27
2.2. THC TRNG PHÁT TRIN THNG HIU CA NGÂN HÀNG
THNG MI C PHN Á CHÂU T NNG LC TÀI CHÍNH 30
2.2.1. Thc trng nng lc tài chính và thng hiu ca Ngân hàng TMCP Á
Châu 30
2.2.1.1. Vn điu l 30



2.2.1.2. Tng tài sn 31
2.2.1.3. Hot đng cho vay 32
2 2.1.4. Kh nng sinh li 33
2.2.1.5. Kh nng thanh khon 35
2.2.1.6. Mc đ an toàn vn 36
2.2.1.7. Công ngh thông tin 36
2.2.1.8. C cu t chc và trình đ qun lý ca ban lãnh đo ngân hàng…37
2.2.1.9. Cht lng ngun nhân lc 37
2.2.3. Kho sát v các yu t nng lc tài chính nh hng đn thng hiu
ACB trên th trng 38
2.2.3.1. Mc tiêu ca cuc kho sát 38
2.2.3.2. Phng pháp thc hin cuc kho sát 38
2.2.3.3. Kt qu cuc kho sát 38
2.3. NHNG KT QU T C TRONG VIC PHÁT TRIN
THNG HIU ACB. CÁC HN CH TN TI VÀ NGUYÊN NHÂN…43
2.3.1. Nhng kt qu đt đc 43
2.3.2. Nhng hn ch còn tn ti và nguyên nhân 44

ACB Ngân hàng TMCP Á Châu
Agribank Ngân hàng Nông nghip và Phát trin Nông thôn Vit Nam
BCTC Báo cáo tài chính
BIDV Ngân hàng u t và Phát trin Vit Nam
DongA Ngân hàng TMCP ông Á
Eximbank Ngân hàng TMCP Xut nhp khu Vit Nam
NHNN Ngân hàng Nhà nc
NHTM Ngân hàng thng mi
Sacombank Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thng Tín
Techcombank Ngân hàng TMCP K Thng
TMCP Thng mi c phn
VCB Ngân hàng TMCP Ngoi Thng
Vietinbank Ngân hàng TMCP Công Thng
Ting Anh
AMA American Marketing Association (Hip hi Marketing M)
ATM Automatic Teller Marchine (Máy rút tin t đng)
CAMELS Capital, Asset quality, Management, Earnings, Liquidity và
Sensitivity (vn, cht lng tài sn, qu
n lý, doanh thu, mc thanh khon và đ nhy
cm vi các ri ro th trng)
ROA Return on Assets (Li nhun ròng trên tài sn có)
ROE Return on Equity (li nhun ròng trên vn t có)
TCBS The complex banking solution (gii pháp ngân hàng phc hp)
WIPO World Intellectural Property Organization (T chc s hu trí
tu th gii).
WTO World trade organization (T chc thng mi th gii)
NCUA National Credit Union Administration
DANH MC BNG, BIU , PH LC

DANH MC BNG BIU

gii (WTO) nm 2007 đc tháo b. Áp lc cnh tranh ngày càng gay gt gia các
ngân hàng thng mi Vit Nam vi nhau và vi các ngân hàng nc ngoài s là đng
lc cho s phát trin ca h thng các ngân hàng Vit Nam nu không mun b đào
thi. Nhiu ngân hàng đã tin hành m rng mng li, nâng vn ch s hu, mt s
ngân hàng thng mi nhà nc đã tin hành c phn hóa, mt s ngân hàng nc
ngoài gia tng s hin din, mt s ngân hàng quc t khác thì bt đu xâm nhp vào
th trng Vit Nam. S cnh tranh gay gt trong lnh vc tài chính – ngân hàng ngày
càng cao đ, cuc chin giành th phn ngày càng khc lit đã to sc ép buc các ngân
hàng thng mi Vit Nam phát trin và t khng đnh mình vi nhiu thách thc ln.
Mt trong nhng yu t góp phn nâng cao kh nng cnh tranh ca các ngân
hàng chính là thng hiu, và mt trong nhng yu t đ phát trin thng hiu ngân
hàng bn vng chính là nng lc tài chính. T lý do đó, đ tài “nh hng ca nng
lc tài chính đn s phát trin thng hiu ca Ngân hàng TMCP Á Châu” mang
tính cp thit và có ý ngha thit thc.
2. Mc tiêu nghiên cu
Mc tiêu ca lun vn nhm đa ra các yu t c bn ca nng lc tài chính có
nh hng đn s phát trin thng hiu ngân hàng và c th là thng hiu Ngân
hàng TMCP Á Châu, thc trng nng lc tài chính hin nay ca ACB nh hng đn
thng hi
u ACB nh th nào, t đó tìm ra gii pháp nhm phát trin thng hiu
ACB t nng lc tài chính và mt s gii pháp b tr khác đ thng hiu ACB ngày
càng phát trin, xng đáng là mt trong nhng ngân hàng thng mi c phn hàng
đu Vit Nam, đng thi có th đa thng hiu ACB ra khu vc và th gii.
3. i tng
i tng nghiên cu ca lun vn là các yu t nng lc tài chính nh hng
đn s phát trin thng hiu ca ACB đt trong bi cnh nn kinh t Vit Nam hi
nhp hin nay.
4. Phng pháp nghiên cu
Lun vn đc nghiên cu da trên c s lý thuyt v thng hiu ngân hàng và
tài chính. Phng pháp nghiên cu đc s dng trong lu

1.1.1. Khái nim thng hiu
Thng hiu là tp hp các du hiu (ch cái, con s, hình v, s th hin ca
màu sc, âm thanh hoc s kt hp ca các yu t đó) đ phân bit hàng hóa, dch
v ca doanh nghip này vi hàng hóa, dch v ca doanh nghip khác hoc đ
phân bit chính doanh nghip này vi doanh nghip khác, đng thi th hin cht
lng hàng hóa, dch v, cách ng x ca doanh nghip vi khách hàng và vi cng
đng, th hin nhng hiu qu và tin ích đích thc cho ngi tiêu dùng do nhng
hàng hoá và dch v đó mang li.
1.1.2. Các thành phn ca thng hiu
Có nhiu quan đim khác nhau khi xét đn thành phn ca thng hiu. Tuy
nhiên, có hai cách xác đnh thông dng nh sau:
1.1.2.1. Phn lý tính và phn cm tính
Lý tính ca mt thng hiu bao gm các đc đim có th nhìn thy đc và
d dàng đo đm đc nh giá c, tính nng, công nng, chc nng,… S khác bit
 nhng nét đc trng ca mt sn phm thng đc phân bit bi lý tính. Mt vài
sn phm la chn yu t nhanh làm th mnh, trong khi s khác chn công ngh
hin đi, trng lng nh hay đ an toàn cao, đ to ra nhng sn phm có th phân
bit bng chc nng và công dng. Hu ht các nhà marketing đu c gng to cho
thng hiu ca mình mt giá tr vt tri nào đó da trên yu t lý tính.
Ngc li vi lý tính, cm tính ca mt thng hiu gm nhng đc tính tru
tng, khó có th nhìn thy đc và cng khó đo đm đc. ó là các cm xúc to
ra nhn thc, nim tin, thái đ ca ngi tiêu dùng vi thng hiu. Thông qua
nhng gì quan sát đc nh biu tng, màu sc, kiu dáng, cung cách phc v,

2

cht lng… ngi tiêu dùng s có nhng nhn thc v thng hiu, t đó hình
thành nim tin và có nhng thái đ c th đi vi thng hiu đó; hay là các giá tr
vn hóa (dân tc, tín ngng, tôn giáo, môi trng sng), xã hi (giai cp, nhóm)
hay là phong cách, li sng mà thng hiu làm đi din. Ví d Áo dài Vit Nam đã

thng hiu doanh nghip s đc bit đn, đó chính là to s khác bit. Và trong
sut quá trình phát trin ca sn phm và dch v, thng hiu đóng vai trò nh mt
tm lá chn, bo h cho s đi mi di dng bo h s hu trí tu, biu hin cho
s nng đng, sáng to, không ngng đi mi.
Thông tin và ch dn: Thông qua nhng du hiu ca thng hiu mà khách
hàng có th nhn bit đc nhng thông tin c bn v hàng hóa dch v nh giá tr
s dng, công dng, cht lng, th hin đc ý ngha sn phm khi xut hin trên
th trng. iu này s đem đn cho ngi tiêu dùng nhng thông tin và ch dn cn
thit, có s hiu bit v sn phm dch v và nh hng đn quyt đnh s dng
hàng hóa dch v ca ngi tiêu dùng.
a sn phm khc sâu vào tâm trí khách hàng: Thng hiu là cách đn
gin nht đ nói lên đây là mt hàng gì, ca nhà sn xut nào và ngi tiêu dùng có
th trông đi  sn phm đó cht lng nh th nào. Thng hiu s to ra mt n
tng, mt cm nhn nào đó ca khách hàng v sn phm dch v. Vic nhn bit
mt thng hiu nh hng đn nhn thc v nhng sn phm trong tng lai. 
thc hin tt đc chc nng này thì mt thit k thng hiu có vai trò rt quan
trng, tác đng ti các giác quan ca ngi tiêu dùng n tng mnh và sâu đ có
th lu gi đc lâu trong trí nh ca h, làm ni bt đc tính đc đáo, khác bit
so vi thng hiu ca đi th cnh tranh.
Là mt cam kt gia nhà sn xut vi khách hàng: Thng hiu s th hin
ni dung, phng hng chin lc, nhng cam kt v sn phm đi vi ngi tiêu
dùng trên th trng, nh là mt s bo đm đi vi ngi tiêu dùng, vì nó ni lin
ngi tiêu dùng vi nhà sn xut, khng đnh cht lng thc s hàng hoá. Nhng
chng trình qung bá thng hiu thc s đc xem nh mt cam kt trc khách
hàng. Nu doanh nghip thc hin đúng nh nhng gì đã cam kt và đem đn cho
khách hàng s tha mãn khi tiêu dùng sn phm thì chc chn thng hiu s nhn

4

đc nhng cm nhn tt đp và s trung thành t phía khách hàng. Không ch có

5

có nhiu thng hiu ni ting thì kh nng cnh tranh ca nn kinh t càng cao, v
th quc gia đó càng đc cng c trên trng quc t to điu kin cho vic phát
trin vn hoá xã hi, hp tác giao lu quc t và hi nhp kinh t th gii.
1.1.5. Giá tr thng hiu
1.1.5.1. Giá tr thng hiu
Giá tr thng hiu đc hiu là nhng giá tr đc thù mà thng hiu mang
li cho nhng đi tng liên quan (bn thân doanh nghip, khách hàng, c đông,
nhân viên…). Hay nói cách khác, giá tr thng hiu là nhng li ích mà nhng đi
tng liên quan có đc khi s hu thng hiu này.
Theo David Aaker - nhà tiên phong v tài sn thng hiu, đnh ngha “Giá tr
thng hiu là mt tp hp nhãn hiu, nhng tài sn liên quan đn nhãn hiu, đó là
tên và biu tng (hay ký hiu), cái đó đc thêm vào hay tr đi t vic cung cp
giá tr bi sn phm hoc dch v t nhà sn xut hoc khách hàng ca nhà sn xut.
Cho nhng tài sn hoc tin n nm di giá tr thng hiu, chúng phi đc liên
kt vi tên và biu tng ca thng hiu. Nu tên và biu tng cn thay đi, thì
mt ít hoc tt c các tài sn hoc tin n có th b nh hng hoc thm chí mt,
mc dù có th thay đi bi mt tên hoc biu tng mi.”
Khi nói v giá tr thng hiu thì có hai khía cnh cn quan tâm, đó là giá tr
cm nhn là nhng cm xúc, tình cm ca ngi tiêu dùng đi vi thng hiu; và
giá tr tài chính là hành vi ca ngi tiêu dùng, ngi tiêu dùng chn dùng thng
hiu ca doanh nghip hay là ca nhng đi th cnh tranh.
1.1.5.2. Các yu t cu thành giá tr thng hiu
S nhn bit thng hiu: Nhn bit thng hiu là kh nng mà mt khách
hàng tim nng có th nhn bit hoc gi nh đn mt thng hiu. Ngi mua
thng la chn thng hiu mà mình đã bit bi vì h cm thy đc an toàn và
thoi mái hn các thng hiu khác mà h không bit rõ. Vì thông thng thì mt
thng hiu đc nhiu ngi bit đn s đáng tin cy hn và cht lng s tt hn.
S nhn bit thng hiu s rt quan trng đi vi các mt hàng tiêu dùng, mi khi

1.1.5.3. Li ích ca giá tr thng hiu
Giá tr thng hiu mang li 6 li ích chính sau:

7

Th nht, duy trì đc nhng khách hàng c trong mt thi gian dài. Cht
lng cm nhn cng vi s ni ting ca thng hiu s to thêm nim tin và lý do
đ khách hàng mua sn phm, cng nh nhng thành t này s nh hng đn s
hài lòng ca khách hàng. Gia tng s trung thành v thng hiu đóng vai trò rt
quan trng  thi đim mua hàng khi mà các đi th cnh tranh luôn sáng to và có
nhng sn phm vt tri.
Th hai, thu hút đc nhng khách hàng mi. Thng hiu s đem đn cái
nhìn và s cm nhn cho ngi tiêu dùng, ngi tiêu dùng có th cm nhn đc
nhng li ích ca sn phm dch v mà thng hiu này đem li ch không phi
ca các thng hiu khác. Chính giá tr thng hiu s nh hng đn s la chn
ca ngi tiêu dùng.
Th ba, thit lp mt chính sách giá cao và ít l thuc hn đn các chng
trình khuyn mãi. Trong nhng trng hp khác nhau thì giá tr thng hiu s h
tr doanh nghip trong vic thit lp chính sách giá cao. Trong khi vi nhng
thng hiu có v th không tt thì thng phi s dng chính sách khuyn mãi
nhiu đ h tr bán hàng thì nh li th v thng hiu, doanh nghip s thit lp
chính sách giá cao đ có thêm li nhun.
Th t, m rng thng hiu. Giá tr thng hiu s to mt nn tng cho s
phát trin thông qua vic m rng thng hiu. Khi ngi tiêu dùng đã tin tng
vào cht lng và uy tín ca sn phm thì vic doanh nghip m rng sang các lnh
vc khác s thun li và d dàng hn.
Th nm, m rng và tn dng ti đa kênh phân phi. Cng tng t nh
khách hàng, các đim bán hàng s e ngi hn khi phân phi nhng sn phm không
ni ting. Mt thng hiu mnh s h tr trong vic có đc mt din tích trng
bày ln trên k. Bên cnh đó thng hiu ln s d dàng nhn đc hp tác ca nhà

+ Ngun vn huy đng bao gm tin gi không k hn, tin gi có k hn,
tin gi tit kim, phát hành các chng ch tin gi nh k phiu, trái phiu, … Các
loi phiu n này phát hành theo tng đt và xác đnh trc v thi hn, lãi sut và
cách tr lãi.

9

Ngun vn tin gi là ngun vn chim t trng cao nht trong tng s ngun
vn ca NHTM, là ngun vn ch yu đ ngân hàng kinh doanh. Chính vì vy,
ngi ta gi NHTM là ngân hàng ký thác hay ngân hàng tin gi.
+ Ngun vn đi vay: Mt NHTM trong quá trình hot đng kinh doanh ngoài
huy đng tin gi ca các cá nhân, công ty, doanh nghip đ to ngun vn kinh
doanh ra còn có th vay các ngân hàng hoc trung gian tài chính khác, vay trên th
trng tin t, vay các t chc khác trong và ngoài nc, vay dân chúng… nu vn
không đ phc v cho nhu cu s dng thì có th vay Ngân hàng Trung ng.
Trong các ngun vn ca NHTM, vn t có ca ngân hàng thng chim t
trng nh nhng mang tính cht n đnh và có ý ngha quan trng. Ngun vn huy
đng chim t trng ln, là b phn ch yu trong ngun vn kinh doanh. Còn
ngun vn vay là ngun h tr cui cùng cho hot đng kinh doanh ca ngân hàng.
- Hot đng tín dng: Th hin vic NHTM s dng vn đ cho vay các ch
th kinh t khác nhau, đây là nghip v chim t trng ln nht (khong 70%) và là
nghip v sinh li ch yu ca ngân hàng, gm chit khu thng phiu, cho vay,
cho thuê tài chính, bo lãnh
- Hot đng đu t: Là vic ngân hàng tham gia vic mua – bán chng khoán
trên th trng tài chính nhm mc tiêu kinh doanh hoc góp vn liên doanh vi
NHTM khác đ thành lp ngân hàng liên doanh, hoc góp vn vi doanh nghip đ
kinh doanh hàng hóa…
Nghip v này đã nâng cao kh nng thanh toán cho ngân hàng bi các công
c tài chính ngn hn và chng khoán đu có tính thanh khon khá cao, đng thi
còn làm đa dng hóa các hot đng kinh doanh ca ngân hàng nhm phân tán ri ro

và cung cp các dch v tài chính ngân hàng nên nhng yu t cu thành thng
hiu ngân hàng cng có s khác bit so vi các ngành ngh khác. Bao gm:
- Danh ting và uy tín ca ngân hàng;
- Cht lng sn phm dch v ca ngân hàng cùng đ n đnh ca nó;
- Chng loi sn phm dch v ca ngân hàng;
- Tin ích sn phm dch v ca ngân hàng;
- Thái đ phc v ca ngân hàng.

11

Trong thc t các yu t đó không có s phân đnh rõ rt mà có s giao thoa,
lng ghép và chuyn hóa ln nhau nhng tt c đu hng đn vic to ra thng
hiu ngân hàng.
1.2.2.3. Các tiêu chí đánh giá thng hiu ngân hàng
Li nhun ngân hàng không ngng tng mt cách vng chc: Mc tiêu cui
cùng trong hot đng ca NHTM đó là li nhun. Theo đó, ngân hàng phi không
ngng n lc hot đng và vn lên, s dng các tim lc sn có, đa ra các bin
pháp ti u nhm ti đa hoá li nhun. Vì vy, đây là ch tiêu c bn, mc tiêu ca
tt c các ngân hàng, mc tiêu ca tt c các hot đng chuyên môn, nghip v mà
ngân hàng hng ti.
Khách hàng ngày càng tng mt cách n đnh hay s hài lòng ca khách hàng
đi vi ngân hàng ngày càng cao: Các khách hàng truyn thng, khách hàng c vn
đn giao dch vi ngân hàng. ng thi không ngng gia tng đc khách hàng
mi, khách hàng tim nng. Chính s hài lòng, s tha mãn v tin ích, cht lng,
thái đ giao dch, tính an toàn,… ca các sn phm, dch v mà ngân hàng cung ng
cho khách hàng to nên mi quan h hiu qu vi khách hàng. ó cng là hiu qu
ca vic qung bá hình nh ca ngân hàng, làm cho nhiu ngi ngày càng bit đn
thng hiu ca ngân hàng, la chn giao dch vi ngân hàng.
S chp nhn ca th trng, ca khách hàng v các sn phm: Mi đt tung
ra các sn phm và dch v mi, kèm theo đó là các hot đng Marketing tin hành

Nh vy, nng lc tài chính ca mt NHTM là kh nng to lp ngun vn và
s dng vn phát sinh trong quá trình hot đng kinh doanh ca ngân hàng, th hin
 quy mô vn t có, cht lng tài sn, cht lng ngun vn, kh nng sinh li và
kh nng đm bo an toàn trong hot đng kinh doanh.
“Nng lc tài chính ca NHTM” khác vi “Nng lc tài chính ca doanh
nghip” bi nng lc tài chính ca mt doanh nghip là ngun lc tài chính ca bn
thân doanh nghip, là kh nng to tin, t chc lu chuyn tin hp lý, đm bo
kh nng thanh toán th hin  quy mô vn, cht lng tài sn và kh nng sinh
li… đ đ đm bo và duy trì hot đng kinh doanh đc tin hành bình thng.

13

Nng lc tài chính ca NHTM không nhng th hin sc mnh tài chính hin
ti ca NHTM mà còn th hin sc mnh tài chính tim nng, trin vng và xu
hng phát trin trong tng lai ca NHTM đó. Nng lc tài chính ca mt NHTM
th hin  quy mô vn, cht lng tài sn có, kh nng thanh toán và kh nng sinh
li, kh nng tn ti và phát trin mt cách an toàn không đ xy ra đ v hay phá
sn.
1.2.3.2. Các yu t nh hng đn nng lc tài chính ca NHTM
Nhm nâng cao nng lc giám sát h thng ngân hàng, Thanh tra Ngân hàng
Nhà nc Vit Nam đang trin khai mt d án mà ni dung quan trng là xp hng
các t chc tín dng theo tiêu chun CAMELS. ây đc coi là bc đt phá nhm
thc hin mc tiêu tng cng tính hiu qu và hiu lc ca h thng thanh tra ngân
hàng.
H thng đánh giá CAMELS là h thng đánh giá tình trng vng mnh ca
các t chc tài chính. H thng đánh giá CAMELS do Cc Qun lý các t hp tín
dng Hoa K (National Credit Union Administration - NCUA) xây dng, song
không ch có Hoa K mà còn có nhiu nc trên th gii áp dng. Sau khng hong
kinh t châu Á 1997, h thng đánh giá CAMELS đc Qu Tin t Quc t và
Ngân hàng Th gii khuyn ngh áp dng  các nc b khng hong nh mt trong

Theo quy đnh ca pháp lut, mt t chc tín dng đ đc phép hot đng thì
vn điu l thc t ≥ vn điu l ti thiu (còn gi là vn pháp đnh). Cn c theo
Ngh đnh s 141/2006/N-CP ngày 22/11/2006 và Ngh đnh s 10/2011/N-CP
ngày 26/01/2011 ca Chính ph, mc vn pháp đnh áp dng cho các t chc tín
dng nh sau:
Bng 1.1. Mc vn pháp đnh áp dng cho các t chc tín dng
STT LOI HÌNH T CHC TÍN DNG
MC VN PHÁP NH ÁP
DNG CHO N NM 2011
I Ngân hàng
1 Ngân hàng thng mi
a Ngân hàng thng mi nhà nc 3.000 t đng