B GIÁO DCăVÀăÀOăTO
TRNGăI HC KINH T TP. H CHÍ MINH
~~~~~~*~~~~~~
VÕăTHăTHUăHNG

NỂNGăCAOăCHTăLNGăCHOăVAYăIăVIă
DOANHăNGHIPăXỂYăLPăTIăNGỂNăHÀNGăUă
TăVÀăPHÁTăTRINăVITăNAM

LUNăVNăTHCăSăKINHăT
NGIăHNGăDNăKHOAăHC:ă
PGS.TSăTRNăHUYăHOÀNG
TP.ăHăCHÍăMINH,ăNMăă2011 LIăCAMăOAN Tôi cam đoan đơy lƠ đ tƠi nghiên cu mang tính đc lp ca cá nhơn.
Lun vn đc hoƠn thƠnh sau quá trình hc tp, nghiên cu thc tin, kinh
nghim bn thơn vƠ di s hng dn ca thy PGS.TS Trn Huy HoƠng.
Lun vn nƠy cha đc ai công b di bt k hình thc nƠo.

Tácăgi
VõăThăThuăHng

85 MCăLC
DANH MC CH VIT TT

2.1.1. C cu t chc vƠ mng li hot đng 266
86 2.1.2. Tình hình hot đng kinh doanh ca Ngơn hƠng u t vƠ Phát trin
Vit Nam 29
2.2. Thc trng cht lng cho vay đi vi các doanh nghip xơy lp ti Ngơn
hƠng u t và Phát trin Vit Nam 38
2.2.1. Hot đng cho vay đi vi các doanh nghip xơy lp ti Ngơn hƠng u
t vƠ Phát trin Vit Nam 38
2.2.2. Phơn tích cht lng cho vay đi vi các doanh nghip xơy lp ti Ngơn
hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam 42
2.3. ánh giá cht lng cho vay đi vi doanh nghip xơy lp ti Ngơn hƠng
u t vƠ Phát trin Vit Nam 50
2.3.1. Nhng mt đt đc 50
2.3.2. Hn ch 52
2.3.3. Nguyên nhân 53
CHNG 3. GII PHÁP NÂNG CAO CHT LNG CHO VAY
DOANH NGHIP XÂY LP TIă NGỂNă HÀNGă U T VÀ PHÁT
TRIN VIT NAM 63
3.1. nh hng hot đng cho vay đi vi doanh nghip xơy lp ti Ngơn
hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam 63
3.1.1. nh hng hot đng cho vay nói chung ti Ngơn hƠng u t và Phát
trin Vit Nam 63
3.1.2. nh hng hot đng cho vay đi vi doanh nghip xơy lp ti Ngơn
hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam 64
3.2. Gii pháp nơng cao cht lng cho vay đi vi doanh nghip xơy lp ti
Ngơn hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam 65
3.2.1. HoƠn thin chính sách cho vay đi vi doanh nghip xơy lp 65
3.2.2. Nơng cao cht lng đi ng cán b tín dng 688

89 DANHăMCăTăVITăTT

BIDV
:
Ngơn hƠng đu t vƠ phát trin Vit Nam
CBTD
:
Cán b tín dng
CV
:
Cho vay
CP
:
C phn
DNXL
:
Doanh nghip xây lp
DPRRTD
:
D phòng ri ro tín dng
NHNN

DANHăMCăCÁCăBNGăBIUăDỐNGăTRONGăLUN VNă
Trang
Bng 2.1 : Tình hình tài sn và vn ch s hu ca BIDV giai don
2008-2010 29
Bng 2.2 : Mt s ch tiêu tng quát v kt qu hot đng
kinh doanh ca BIDV giai đon 2008 ậ 2010 30
Bng 2.3 : C cu ngun vn huy đng ca BIDV giai đon
2008 ậ 2010 31
Bng 2.4 : Quy mô và C cu d n tín dng theo k hn ca BIDV
giai đon 2008 ậ 2010 33
Bng 2.5 : C cu d n tín dng theo hình nghip v ca BIDV. 35
Bng 2.6 : Lãi sut cho vay thng mi giai đon 2008 ậ 2010 36
Bng 2.7 : Phân loi nhóm n ca BIDV giai đon 2008 ậ 2010 36
Bng 2.8 : Lãi thun t hot đng dch v ca BIDV giai đon
2008 ậ 2010 37
Bng 2.9 : Tình hình d n ca DNXL giai đon 2008-2010 38
Bng 2.10 : T l n quá hn ca DNXL giai đon 2008 - 2010 40
Bng 2.11 : Phân loi n quá hn ca DNXL theo thi gian 42
Bng 2.12 : Nhóm n 44
Bng 2.13 : N xu ca DNXL giai đon 2008 - 2010 44
Bng 2.14 : T l lãi còn tn đng cha thu đc so vi d n ca
DNXL 46
Bng 2.15 : T l d phòng RRTD đi vi DNXL 47
91 Bng 2.16 : T l d n ca DNXL có TSB 47

thng mi nhƠ nc hƠng đu Vit Nam, hot đng theo mô hình tng công
ty nhƠ nc hng đc bit vi tính h thng cao. Ngơn hƠng u t vƠ Phát
trin Vit Nam đƣ khng đnh đc vai trò ch lc và th mnh trong vic cho
vay vn phc v đu t phát trin, góp phn Công nghip hoá - Hin đi hoá
đt nc.
Doanh nghip xây lp t lơu đƣ lƠ khách hƠng truyn thng ca Ngân
hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam, d n đi vi loi hình doanh nghip
này luôn chim t trng ln trong tng d n ca Ngân hàng. Tuy nhiên, thc
t cho thy hot đng cho vay đi vi doanh nghip xây lp còn tn ti nhiu
hn ch làm nh hng đn cht lng tín dng và thu nhp ca ngân hàng.
Mt trong nhng biu hin ca tình trng trên là t l n quá hn cao, n xu
còn  mc cao,ầ Chính vì vy, vic ch ra nhng hn ch, nguyên nhân dn
đn hn ch trên, t đó đ ra gii pháp nhm nâng cao cht lng cho vay đi
vi doanh nghip xây lp là vic cn thit. Xut phát t mong mun trên, đ
tài “NợnỂ caỊ cểt ệnỂ cểỊ ốay đi vi doanh nghip xây lp ti Ngân
ểỢnỂ Ố t ốỢ Phát trin Vit Nam” đƣ đc tác gi chn lƠm đ tài nghiên
cu.
2. Mcăđíchănghiênăcu
- H thng hoá nhng vn đ c bn v cht lng cho vay đi vi
doanh nghip xây lp ca ngơn hƠng thng mi.
2 - T lý thuyt nghiên cu kt hp vi thc trng hot đng cho vay đi
vi doanh nghip xây lp ti Ngơn hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam đ
đánh giá nhng u đim, hn ch và nguyên nhân.
-  xut gii pháp nâng cao cht lng cho vay đi vi doanh nghip
xây lp ti Ngơn hƠng u t vƠ Phát trin Vit Nam.
3.ăiătng và phm vi nghiên cu
- i tng nghiên cu: Cht lng cho vay đi vi doanh nghip xây

chin thng trong cnh tranh, các DNXL phi có mt tim lc tài chính mnh
đ thc hin nhng hot đng nh đi mi dây chuyn công ngh, mua sm
máy móc hin đi, mua sm nguyên vt liu, ci tin nơng cao nng lc sn
xut kinh doanh, cht lng các công trình xây dng, h giá thƠnh,ầ Trên
thc t, do kh nng tƠi chính có hn nên hu ht các doanh nghip xây lp
đu cn s h tr t bên ngoài. Nhu cu tài tr đi vi DNXL xut phát t
nhng đòi hi trên.
Cểo vay đi vi doanh nghip xây lp ca nỂân ểànỂ tểnỂ mi là hot
đng tài tr vn ca NỂân ểànỂ tểnỂ mi đi vi doanh nghip xây lp có
s hoàn tr c gc và lãi trong mt khong thi gian theo tha thun.
Hot đng cho vay đi vi DNXL ca ngơn hƠng thng mi đóng vai
trò quan trng trong vic đm bo ngun tài chính, góp phn nâng cao cht
lng và hiu qu sn xut kinh doanh ca các DNXL, t đó, tng cng c
s vt cht k thut cho nn kinh t, to điu kin cn cho s phát trin ca
đt nc.
4 .
1.1.2. c trnỂ cểỊ ốay đi ối dỊanể nỂểiị xợy ệị
1.2.2.1. NểnỂ nỨt đc tểù trỊnỂ ểỊt đnỂ ca dỊanể nỂểiị xợy ệị
So vi các ngƠnh sn xut khác, ngƠnh XDCB có nhng đc đim v
kinh t - k thut riêng bit, th hin rt rõ nét  sn phm xơy lp vƠ quá
trình to ra sn phm ca ngƠnh. Nhng đc đim riêng ca ngƠnh vƠ đc
đim sn phm xơy lp s chi phi công tác t chc qun lỦ, điu hƠnh hot
đng SXKD ca DNXL.
* Văsnăphmăxơyălp
- Sn phm xơy lp lƠ nhng công trình xơy dng (t công trình xơy
dng công nghip đn dơn dng, cu đng, c s h tng, xơy lp đinầ) có
quy mô ln, kt cu phc tp, mang tính đn chic: c đim nƠy dn đn

DNXL có kh nng đc m rng. Trên c s đó, hot đng cho vay ca
NHTM đi vi DNXL đ tham gia thi công các công trình phc v cho nhu
cu phát trin ca nn kinh t cng có kh nng m rng.
- Kt qu SXKD ca DNXL đc thc hin khi các công trình xơy lp
(sn phm xơy lp) đc ch đu t chp thun vƠ thanh toán, vƠ ch khi đó
DNXL mi có kh nng tr n ngơn hƠng. Vì vy, quan h tín dng gia
DNXL vƠ Ngơn hƠng, hay nói cách khác cht lng cho vay đi vi DNXL s
ph thuc ln vƠo mi quan h gia ch đu t (bên A) vƠ DNXL (bên B),
mi quan h nƠy th hin : Cht lng thc hin công trình, phng thc
nghim thu thanh toán ca ch đu t, tin đ xơy dng, ngun vn xơy dng
c bn ca ch đu tầ
*ăVătìnhăhìnhătƠiăchínhăcaăDNXL
- Tc đ chu chuyn vn trong các DNXL thng không cao, nhu cu
vn lu đng thng chim t trng ln trong tng nhu cu vn cho hot
đng sn xut kinh doanh: Do đc đim xơy dng mt đn v sn phm đòi
6 hi phi b nhiu chi phí, thi gian thi công kéo dƠi dn đn tình trng  đng
vn sn xut  các hng mc công trình thi công d dang. Khi công trình
hoƠn thƠnh, công tác nghim thu, quyt toán vƠ thanh toán còn phi ph thuc
vƠo ch đu t. Các DNXL thng xuyên b chim dng vn trong thi gian
dƠi nên tc đ quay vòng vn lu đng thng rt thp, nhu cu vn lu đng
cn thit cho thi công ln.
- Kh nng t ch v tƠi chính thp: Thc t hin nay, vn ch s hu
ca DNXL thng ch chim khong 5-20% trong tng ngun, còn li lƠ vn
vay ngơn hƠng vƠ vn chim dng khác. Do đó gánh nng v chi phí lƣi vay
ln gơy áp lc đn hiu qu kinh doanh vƠ tình hình tƠi chính ca doanh
nghip. Li nhun đt đc không cao nên kh nng b sung vn ch s hu
vƠ đu t nơng cao nng lc sn xut thi công thng hn ch. Trong khi đó,

- Chi phí thuê thit b máy móc thi công, chi phí sa cha nh thit b,
công c phân b vào công trình.
- Chi phí ban đu trin khai thi công công trình nh: Chi phí lán tri,
chuyn máy móc thit b và các chi phí khác. Chi phí chung.
- Thanh toán cho nhà thu ph (B’) trong trng hp khách hàng là nhà
thu chính.
- Các chi phí khác phc v thi công công trình xây lp trong d toán xây
lp công trình.
Th ba, cn c xác đnh các điu khon vay vn có tính đc thù riêng:
Vic cho vay phi cn c trên c s hp đng giao nhn thu xây lp đƣ đc
ký kt gia bên nhn thu và bên giao thu; bên giao thu có th chính là ch
đu t hoc lƠ ngi đc ch đu t y quyn. ng thi, đ xác đnh doanh
s cho vay đi vi mt công trình cn da vào các yu t: Giá tr hp đng
xây lp công trình; Vn t có vƠ huy đng khác tham gia vào công trình là
bao nhiêu? Li nhun đnh mc ca công trình là bao nhiêu? Vn ch đu t
8 ng trc tin là bao nhiêu? T đó xác đnh doanh s cho vay đi vi mt
công trình. NgoƠi ra, đ đm bo cht lng khon vay, qun lỦ đc ri ro
tín dng, các ngơn hƠng thng phi thc hin cho vay theo tng công trình,
đánh giá hiu qu kinh doanh, kh nng tr n ca tng công trình đ đa ra
quyt đnh cho vay hay không.
Tể t, cn chú trng đánh giá toƠn din tình hình tài chính, hot đng
SXKD ca DNXL: Do nhiu DNXL có quy mô hot đng ca ngƠy cƠng ln,
tính cht đa ngƠnh đa ngh (ngoƠi xơy lp, còn m rng đu t sang lnh vc
bt đng sn, thy đin,ầ) nên trong quá trình thm đnh ngoƠi đánh giá
phng án SXKD/d án đu t khách hƠng đ ngh cho vay, NHTM cn đánh
giá toƠn din tình hình hot đng, hiu qu tt c các lnh vc SXKD ca
DNXL, đánh giá kh nng cơn đi vn, k hoch s dng vn ca DNXL

kh nng hoƠn tr ca khách hàng. Da vƠo cn c này, có th phân chia cho
vay đi vi DNXL thành các loi nh sau:
* Cho vay ngn hn: Là các khon cho vay có thi hn đn 12 tháng.
Cho vay ngn hn đi vi DNXL thng bao gm hai loi sau:
- Cho vay tng ln (cho vay theo món):
+ i tng áp dng: i vi khách hàng có quan h không thng
xuyên, có ngun thu không n đnh và mt s khách hàng có nhu cu vay
theo món khác nh vay bù đp thiu ht tài chính tm thi, vay bc cu,ầ
+ Mc cho vay thng đc xác đnh nh sau:
Mc cho vay
=
Chi phí cn thit cho
SXKD
-
Vn t có
-
Vn khác

Chi phí cn thit
cho SXKD
=
Giá tr
hp đng
thi công XL
-
Khu hao
c bn
-
Thu
-

chuyn, chu k sn xut, và do ngân hàng và khách hàng tho thun vi nhau.
+ Trong thi hn hiu lc ca hp đng cho vay theo hn mc, khách
hàng có th va rút vn vay, va tr n tin vay song phi đm bo s d n
11 không đc vt hn mc tín dng đƣ tho thun trong hp đng tín dng
hn mc.
* Cho vay trung dài hn: Là hình thc cho vay có thi hn t 12 tháng
tr lên. Trong đó các khon cho vay có thi hn t trên 12 tháng đn 60 tháng
là cho vay trung hn, thi hn t 60 tháng tr lên là cho vay dài hn. C th:
+ Cho vay trung hn đi vi DNXL: T trên 12 tháng đn 60 tháng tài tr
cho các tài sn c đnh nh phng tin vn ti, máy móc thit b thi công,
+ Cho vay dài hn đi vi DNXL: T trên 60 tháng tr lên tài tr cho
các công trình xây dng đu t c s h tng nh nhƠ, sơn bay, cu đng,
cp nc đô th, có giá tr ln, thng có thi gian s dng lâu.
b. Cnăc vƠoăđcăđim luân chuyn vn ca DNXL
- Cho vay vn lu đng: Là hình thc cho vay đ tài tr cho tài sn lu
đng ca DNXL nh chi phí nguyên vt liu phc v thi công xây lp, chi phí
nhân công, chi phí thuê thit b máy móc thi công, chi phí sa cha nh thit
b, công c phân b vào công trình,
- Cho vay vn c đnh: Là hình thc cho vay đ tài tr cho tài sn c
đnh ca DNXL nh phng tin vn ti, máy móc thit b thi công, vn
phòng, tr s,
c.ăCnăc vào hình thc boăđm tin vay
- Cho vay tín chp: Là loi hình cho vay mà ngân hàng cho vay ch yu
da vào uy tín ca khách hƠng, không đòi hi phi có tài sn bo đm.
- Cho vay bo đm bng tài sn: Là loi hình cho vay mƠ ngơn hƠng đòi
hi ngi vay phi có tài sn cm c, th chp hoc bo lãnh ca bên th ba
hoc bo đm bng tài sn hình thành t vn vay.


N quá hn là khon n mà mt phn hoc toàn b n gc và/hoc lƣi đƣ
quá hn. Mt khon vay không tr đy đ, đúng hn nh tha thun trong hp
đng tín dng thì tr thành n quá hn.
Theo thi gian, n quá hn đc chia thành: N quá hn di 90 ngày;
n quá hn t 90 - 180 ngày; n quá hn t 180 - 360 ngày; n quá hn trên
360 ngày.
Theo kh nng thu hi, có th chia n quá hn thành n quá hn có th
thu hi (n quá hn thông thng), n quá hn có th thu hi mt phn (n
khó đòi) vƠ n quá hn không có kh nng thu hi.
T l n quá hn là mt trong nhng ch tiêu quan trng đ đánh giá
cht lng tín dng ca ngân hàng, phn ánh nhng ri ro trong hot đng tín
dng mà ngân hàng phi đi mt. Nu t l n quá hn trên tng d n cao
cho thy s an toàn ca các khon vay không đc bo đm, ri ro là ln làm
đình tr quá trình luân chuyn vn, nh vy s khin ngân hàng không hoàn
thƠnh đc nhim v h tr cho các hot đng, d án hay các doanh nghip
khác. Tuy nhiên, phi tha nhn s tn ti ca n quá hn là tt yu, không
th tránh khi trong hot đng tín dng; ngân hàng phi chp nhn n quá
hn, c gng kim soát t l này  mc đ hp lý.
T l n quá hn đc xem là cao hay thp cn so sánh vi t l chung
ca ngành và t l chp nhn ca chính ngân hàng. Theo các nghiên cu và
khuyn ngh ca WorldBank thì t l n quá hn có th chp nhn đc là
di 3%, có ngha rng đó lƠ mc ti đa đt ra cho các nhà qun lý chú ý cân
bng gia ri ro và hiu qu ca khon cho vay.
b. T l lãi còn tnăđngăchaăthuăđc ca DNXL (H2)
ầãi cểa tểu đc DNXL
H2 =
14
khon n nƠy đc đánh giá lƠ có kh nng tn tht mt phn n gc và lãi.
- N nghi ng (n nhóm 4): Là các khon n đc đánh giá lƠ có kh
nng tn tht cao.
- N có kh nng mt vn (n nhóm 5): Là các khon n đc t chc
tín dng đánh giá lƠ không có kh nng thu hi, mt vn.
T l n xu càng thp càng tt. Tuy nhiên, ri ro là tt yu ca quá
trình kinh doanh, do vy, ngân hàng luôn chp nhn mt mc ri ro nht đnh
và thng xuyên kim soát các khon n xu, n có vn đ đ có nhng bin
pháp x lý kp thi khi có ri ro xy ra. Ngân hàng tin hành phân loi n và
kim soát đi vi các khon n di chun, n nghi ng và n có kh nng mt
vn - đơy lƠ nhng khon n xu ca ngơn hƠng. NgoƠi ra, ngơn hƠng cng cn
quan tơm đn các khon n đc bit lu Ủ (n nhóm 2) vì khi có bin đng bt
li xy ra đi vi hot đng cho vay ca ngân hàng, các khon này d b
chuyn thành n xu.
d. T l trích lp và s dng d phòng ri ro tín dng (H4)
T l trích lp d phòng ri ro tín dng là t s gia d phòng ri ro tín
dng (RRTD) hƠng nm ca DNXL so vi tng d n cho vay các DNXL:
T l trích lp d
pểònỂ RRTD ểànỂ nm
ca DNXL
=
D pểònỂ RRTD ểànỂ nm
ca DNXL x 100%
D n cho vay DNXL
HƠng nm các Ngơn hƠng đu phi trích lp d phòng ri ro tín dng
đi vi các khon n đ đ phòng trng hp ri ro tín dng xy ra. Theo
chun mc quc t (IAS 39, tt c các khon cho vay có du hiu, bng chng
khách quan cho thy các khon cho vay đó có th phát sinh tn tht s phi
16