ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI
KHOA LUẬT

VŨ THỊ ĐÀO

SỞ HỮU CHÉO TRONG LĨNH VỰC
NGÂN HÀNG THEO PHÁP LUẬT VIỆT
NAM HIỆN NAY

LUẬN VĂN THẠC SĨ LUẬT HỌC

HÀ NỘI - 2014


ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI
KHOA LUẬT

VŨ THỊ ĐÀO

SỞ HỮU CHÉO TRONG LĨNH VỰC
NGÂN HÀNG THEO PHÁP LUẬT VIỆT
NAM HIỆN NAY
Chuyên ngành: Luật Kinh tế
Mã số: 60 38 01 07

LUẬN VĂN THẠC SĨ LUẬT HỌC

Cán bộ hƣớng dẫn khoa học: PGS.TS. LÊ THỊ THU THỦY

HÀ NỘI - 2014



1.1.1.

Khái niệm sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàngError! Bookmark not defined.

1.1.2.

Phân loại sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàngError! Bookmark not defined.

1.2.

Nguyên nhân hình thành sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàngError! Bookmark

1.3.

Tác động của sở hữu chéo đối với hệ thống ngân hàng thƣơng mạiError! Bookma

1.3.1.

Tác động tích cực của sở hữu chéo ............. Error! Bookmark not defined.

1.3.2.

Tác động tiêu cực của sở hữu chéo ............. Error! Bookmark not defined.

Kết luận Chƣơng 1 .................................................. Error! Bookmark not defined.
Chương 2: CÁC QUY ĐỊNH PHÁP LÝ VỀ SỞ HỮU CHÉO TRONG
LĨNH VỰC NGÂN HÀNG Ở VIỆT NAM VÀ KINH NGHIỆM
QUỐC TẾ VỀ XỬ LÝ SỞ HỮU CHÉO . Error! Bookmark not defined.
2.1.


2.2.2.

Kinh nghiệm của Đức.................................. Error! Bookmark not defined.

Kết luận Chƣơng 2 .................................................. Error! Bookmark not defined.
Chương 3: THỰC TRẠNG VỀ SỞ HỮU CHÉO Ở VIỆT NAM VÀ MỘT
SỐ ĐỊNH HƢỚNG HOÀN THIỆN PHÁP LUẬT VIỆT NAM VỀ

SỞ HỮU CHÉO TRONG LĨNH VỰC NGÂN HÀNGError! Bookmark not define
3.1.

Thực trạng sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàng ở Việt Nam
hiện nay ...................................................... Error! Bookmark not defined.

3.1.1.

Các loại hình sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàng ở Việt Nam hiện nayError! Bookmar

3.1.2.

Thực trạng sở hữu chéo trong lĩnh vực ngân hàng ở Việt Nam hiện nayError! Bookmark

3.2.

Một số định hƣớng hoàn thiện pháp luật về sở hữu chéo trong
lĩnh vực ngân hàng ở Việt Nam................ Error! Bookmark not defined.

3.2.1.



Bổ sung, hoàn thiện các quy định pháp luật đối với hoạt động công bố
thông tin về tỷ lệ sở hữu cổ phần ................ Error! Bookmark not defined.

3.2.8.

Ban hành các quy định pháp luật đảm bảo sự tách bạch chức năng
Ngân hàng đầu tư và Ngân hàng thương mạiError! Bookmark not defined.

3.2.9.

Tăng cường thanh tra, giám sát tài chính đối với hệ thống ngân hàngError! Bookmark no

Kết luận Chƣơng 3 .................................................. Error! Bookmark not defined.
KẾT LUẬN .............................................................. Error! Bookmark not defined.
TÀI LIỆU THAM KHẢO ........................................................................................ 1


CÁC CHỮ VIẾT TẮT TRONG LUẬN VĂN

Chữ viết tắt

Tên/ cụm từ đầy đủ

M&A

Mua bán và sáp nhập doanh nghiệp

NHLD


141/2006/NĐ-CP ngày 22 tháng 11 năm 2006

Trang
Error!
Bookmark
not defined.

Bảng 2.2:

Cổ phần của ngân hàng nắm giữ bởi các doanh
nghiệp tại Nhật Bản giai đoạn 1989 - 1996

Error!
Bookmark
not defined.

Bảng 2.3: Cấu trúc sở hữu các doanh nghiệp tại Đức tính theo
khối lượng cổ phiếu lớn (có quyền biểu quyết lớn)

Error!
Bookmark
not defined.

Bảng 2.4: Tỷ trọng doanh nghiệp có giám đốc ngân hàng là

Error!

thành viên của ban giám sát với vị trí Chủ tịch hoặc

Bookmark


Biểu đồ 1.1: Ích lợi của sở hữu chéo đối với các doanh nghiệp
không niêm yết

Trang
Error!
Bookmark
not
defined.

Biểu đồ 2.1: Cấu trúc sở hữu của các doanh nghiệp tại Đức
giai đoạn 1950 - 1996

Error!
Bookmark
not
defined.


DANH MỤC CÁC SƠ ĐỒ
Số hiệu sơ đồ

Tên sơ đồ

Sơ đồ 1.1: Phân loại sở hữu chéo trên cơ sở cấu trúc nắm
giữ cổ phần

Trang
Error!
Bookmark

Error!
Bookmark
not
defined.


TÀI LIỆU THAM KHẢO
Tiếng Việt
1

Trương Quốc Cường (2012), Cấu trúc sở hữu chéo trong hệ thống ngân hàng
thương mại. Kinh nghiệm quốc tế và thực tiễn tại Việt Nam, Đề tài NCKH cấp
Ngành, Mã số DTNH.11/2012, HVNH;

2

Chính phủ (2006), Nghị định 141/NĐ-CP/2006 ngày 22/11/2006 của Chính Phủ
về ban hành danh mục mức vốn pháp định của các tổ chức tín dụng, Hà Nội.

3

Chính phủ (2010), Nghị định số 102/2010/NĐ-CP ngày 01/10/2010 của Chính
phủ hướng dẫn chi tiết thi hành một số điều của Luật Doanh nghiệp, Hà Nội.

4

Lưu Hảo (2012), Hệ lụy sở hữu chéo cổ phần ngân hàng, Thời báo Kinh tế SG.
/>
5

hang/2013/20130820.html.

8

Nguyễn Đức Mậu và Nguyễn Xuân Thành (2012), Cấu trúc sở hữu trong khu
vực ngân hàng thương mại Việt Nam, Chương trình giảng dạy kinh tế
Fulbright.

/>
vuc-ngan-hang-thuong-mai-viet-nam/;
9

Đinh Tuấn Minh (2013), Các vấn đề sở hữu chéo và đầu tư chéo trong quá
trình tái cơ cấu ngân hàng Việt Nam. Kỷ yếu Hội thảo Rủi ro sở hữu chéo và
đầu tư chéo - Thực trạng và giải pháp cho thị trường tài chính Việt Nam do
Ngân hàng Nhà nước Việt Nam tổ chức ngày 31/7/2013 tại Hà Nội;

1


Quốc hội (2010), Luật Các tổ chức tín dụng năm 2010, Hà Nội.

16

Đỗ Đức Sơn (2013), Nguyên nhân căn bản của vấn đề góp vốn chéo giữa các
tổ

chức

tín

dụng

và

cổ

đông

kiểm

soát

tổ

chức

tín


Ủy ban Kinh tế Quốc hội (2012), Báo cáo kinh tế vĩ mô 2012, Hà Nội.

Tiếng Anh
21

Adams, M. (1999), Cross Holdings in Germany, Journal of Institutional and
Theoretical Economics, Vol. 155, No. 1, pp. 80-109;

22

Alberto, O. and Alessia, P. (2009), Ownership and control in Germany: Do
cross-shareholdings reflect bank control on large companies? Corporate
ownership and control, Vol. 6, Iss. 4, pp. 54-77;

23

Aoki, M., Hugh P., and Paul S. (1994), The Japanese Main Bank System: An
Introductory Overview, in M. Aoki and H. Patrick (eds) The Japanese Main
Bank System: Its Relevancy for Developing and Transforming Economies, 150. Oxford: Oxford University Press;

24

Caroline Fohlin (2005), The history of coporate ownership and control in
Germany, />
25

Diamond, D. W. (1984), Financial intermediation and delegate monitering,
Review of economics studies, Vol. 51, pp. 393-414;

26

Governance - On the way from a bank-based to a market-based model?,
Luiss-Ceradi Articoli, August;

32

McGuire, P. (2009), Bank ties and firm performance in Japan: some evidence
since FY 2002. BIS Working papers;

33

Stock option Aoptions in a Shareholder.(2008) – unfriendly Country: Evidence
from Japan (page 5, 13);

34

Wang, B. R. and Wang, Y. F. (2003), The influence and the countermeasure
analysis of mutal shareholding to company capital, Chinese Lawyer, Vol. 6;

35

Wang, X., Song, J., Deeley, C. (2012), Research on the Double edged sword
effect of cross-shareholding in China, International conference on Engineering
and Business management;

Website
36

/>
37